Omdia의 최신 연구에 따르면 DRAM 및 NAND 가격의 급격한 상승으로 인해 전 세계적으로 400달러 미만 가격의 스마트폰은 전례 없는 비용 압박에 직면해 있습니다. 2026년에는 이 가격대 스마트폰 출하량이 전년 대비 22% 이상 감소할 것으로 예상된다.
본 분석은 메모리 가격 상승이 스마트폰의 비용 구조를 어떻게 재편할 것인지, 중저가 모델을 중심으로, 스마트폰 시장이 400달러 이하로 축소되는 속도를 가속화하는 2부작 시리즈 중 첫 번째입니다. 두 번째 기사에서는 비용 압박이 스마트폰 시장의 '메모리 양극화'를 어떻게 악화시키는지 자세히 살펴보겠습니다. 제조업체는 중저가 제품의 메모리 용량을 줄이거나 동결하는 동시에 고급 제품의 구성을 지속적으로 개선합니다.
Omdia의 최근 조사에 따르면 DRAM과 NAND 가격은 지난 몇 분기 동안 급격히 상승했으며 앞으로도 계속 상승할 것으로 예상됩니다. 메모리 비용은 중저가 스마트폰에 큰 부담이 되었으며, 400달러 이하 스마트폰 시장을 주도하여 2026년까지 연간 22% 이상 하락할 것으로 예상됩니다.
2025년 3분기와 비교하면 2026년 1분기 스마트폰의 재료비(BOM) 구조가 크게 달라졌다. 400달러 미만 가격의 모델에서는 메모리 비용 비율이 거의 두 배로 늘어났습니다. 400달러 이상의 가격이 책정된 제품의 경우 메모리 비용 비율도 두 배 이상 증가했습니다. Omdia의 "분기별 스마트폰 기술 동향 - 2026년 1분기 고급판" 보고서에서는 2026년 1분기에 US$400 미만 스마트폰의 메모리 비용이 전체 기기 BOM 비용의 거의 60%를 차지했다고 지적합니다. 99달러 이하 제품에서는 이 비율이 64%를 넘었다.
치솟는 메모리 비용으로 인한 부담을 완화하기 위해 스마트폰 제조업체는 상대적으로 공급이 풍부한 디스플레이 패널, 센서, 무선 주파수(RF) 모듈 등 다른 부품의 비용을 줄이려고 노력하고 있습니다. 하지만 저가형 스마트폰은 본질적으로 매우 타이트한 비용 구조로 설계되어 있어 다른 부품을 줄여서 높은 메모리 비용을 상쇄하기가 매우 어렵습니다. Omdia 소비자 가전팀의 수석 분석가인 Zaker Li는 향후 몇 분기 동안 메모리 가격이 계속 상승함에 따라 저가형 스마트폰에 대한 비용 압박은 더욱 심해질 것이라고 지적했습니다.
현재 환경에서 Transsion, OPPO, vivo, Honor 및 Xiaomi를 포함한 많은 스마트폰 제조업체는 단지 낮은 이윤 마진을 유지하기 위해 제품의 소매 가격을 대폭 인상해야 했습니다. 그러나 가격에 매우 민감한 저가 소비자 그룹의 경우 소매 가격 상승은 수요를 크게 억제할 수밖에 없습니다. 향후 몇 분기 동안의 메모리 가격 추세로 볼 때 많은 저가형 제품이 실제로 점차 '수익성이 없는' 범위에 진입했습니다. 단말기 판매가격이 지속적으로 상승하면서 수요 위축 위험도 크게 높아졌다. 이런 배경에서 제조사들은 올해부터 저가형 시장에서 적극적이고 점진적으로 철수하고 있다.
Omdia의 올해 5월 최신 예측에 따르면 2026년 전체 글로벌 스마트폰 시장 출하량은 전년 동기 대비 약 12% 감소할 것으로 나타났습니다. 이러한 감소는 주로 400달러 이하 가격대의 제품 출하량이 크게 감소한 데 기인하며, 이 가격대의 모델 출하량은 올해 22% 이상 감소할 것으로 예상됩니다. 반면, 400달러 이상의 가격이 책정된 스마트폰은 2026년에도 탄력성을 유지할 것으로 예상되며, 출하량은 전년 대비 5.7% 성장할 것으로 예상됩니다.
고가 부문이 상대적으로 견조한 실적을 보이는 이면에는 세 가지 핵심 요인이 있다. 우선, 스마트폰 제조사들은 중저가 제품군으로 자원과 전략의 전환을 가속화하고 있다. 둘째, 단말기 소매 가격이 지속적으로 상승하여 US$400 이상의 가격대에 더 많은 모델이 추가되고, 이에 따라 이 가격대에서 시장 점유율이 확대됩니다. 마지막으로, 고급 소비자의 전반적인 낮은 가격 민감도는 그러한 제품에 대한 안정적인 수요를 지원하는 데 도움이 됩니다.
중급 및 고급 모델 중에서 제조업체는 메모리 비용 압박을 부분적으로 상쇄하기 위해 구성을 줄일 여지가 더 많습니다. 가격이 높아질수록 400달러 이상 모델의 메모리 원가 비중은 급격하게 줄어들 전망이다. 600달러가 넘는 제품의 경우 고사양 애플리케이션 프로세서(SoC), 디스플레이, 카메라 모듈과 같은 부품이 전체 기계의 BOM을 크게 증가시킵니다. 제조업체는 이러한 사양을 조정하여 비용 압박을 완화할 수 있습니다.
디스플레이 측면에서 일부 중국 스마트폰 제조업체는 일부 고급 모델에서 LTPS OLED 패널로 돌아가 이전 업그레이드에 사용된 LTPO 디스플레이 기술을 대체하기 시작했으며, 최고급 플래그십 모델에서는 주로 LTPO를 유지했습니다. 이 전략을 사용하면 전화기당 약 3~5달러를 절약할 수 있을 것으로 예상됩니다. 카메라 모듈의 경우 제조업체는 더 작은 이미지 센서를 사용하거나 카메라 수를 줄이는 등 다양한 제품 포지셔닝에 따라 유연하게 구성하여 비용을 제어할 수 있습니다.
애플리케이션 프로세서 측면에서 SoC는 여전히 600달러 이상의 스마트폰에서 가장 큰 비용 구성 요소를 차지하고 있습니다. 제조업체는 플랫폼 반복 속도를 늦추고 더 많은 이전 세대 프로세서 플랫폼을 사용하여 비용을 약 30~40% 절감할 수 있습니다. 메모리 비용이 스마트폰의 경제 구조를 지속적으로 재편함에 따라 제조업체는 '가성비', '수익성', '제품 경쟁력' 사이에서 보다 신중한 균형을 맞춰야 합니다.